降息扰乱了房贷市场的思维方式。

根据MortgageLogic发布的最新房贷利率数据，加拿大在2024年6月15日这天已经出现了5年期固定利率已经出现了4.54%的超低利率。

然而......

贷款人对这个利率并不买账。

因为加拿大最大资产管理公司之一的Fiera Capital Corp预测，加拿大央行基准利率将降至3%。

所以现在选择固定利率有可能才是傻瓜。

据加拿大媒体《金融邮报》报道，目前己经有多家机构预测加拿大央行本轮降息的重点是3%。

也就是说基准利率不会再回到0.25%的历史最低点，但也不会停留在5%的高点。

从5%-3%的过程中，要合理选择浮动和固定。

不过，预测也只是预测，你要是信现在买房当然要选浮动，你要是不信，那么选择固定利率也没问题，但无论怎样，愿赌服输。

以大温为例，由于所有房屋类型的租金回报率都远低于同期银行存款利率，所以买房投资唯一的获利手段就是以明显高于通胀的速度升值。

但由于利息、地税、保险、维护等成本，每一套房子的实际投资成本都不一样，这就让现在的投资型买家很困惑。

除了刚需入场，大部分投资者还在观望，只有小部分人在市场里捡漏，但捡到的是漏还是烫手山芋还需要时间验证。

持悲观论调的加拿大皇家银行RBC表示，2024年即便有5次降息也可能不会提振加拿大经济。

而CandDeal DNA跟踪的远期利率显示，市场在未来32 个月内预期的200 个基点的降息还远未确定。因此，没选择浮动利率人绝不是“疯了”。

《金融邮报》认为，尽管存在各种风险，但现在加拿大的天平已经突然向浮动利率倾斜。这是有原因的，包括：

1、央行首次降息后利率延续的趋势

2、通货膨胀的下行势头

3、失业率的上行势头

4、债券市场的隐含远期利率

5、收益率曲线倒挂

6、学术研究

7、浮动利率预付优势（大多数浮动利率允许随时锁定，或提前退出，只需支付三个月的利息罚金）

此外，加拿大无保险的浮动利率（6.10%）和固定利率（5.14%）之间的差距已缩小至 96 个基点。这是自2023年秋季以来固定期限利率最小的利率优势。

然而，如果我们借鉴利率周期历史，固定利率将进一步下跌。债券收益率的当前暴跌可能会在本周末带来更多固定利率下调。

如果贷款人即将在2024年续约，不要轻易接受贷方提供的任何利率。据加拿大抵押贷款专业人士调查发现，有44%的加拿大人会直接接受贷方给出的利率。但实际上续约房贷可以选择换个银行，就像每隔两年把你的家庭网络供应商从Telus切换到Shaw一样。

《金融邮报》还提醒买家，在中高利率的背景下，大家必须意识到资金本身就是有成本的。

比如一套100万的房子，首付35万元本身就是巨大的成本，即便只是存在银行，每年也有近2万加元的现金回报。

如果你全款买了100万的房子，相当于放弃银行提供的5万加元存款利息。

而售价为100万的房子每年租金肯定到不了5万加元。所以不着急买房的人完全可以先租1-2年再决定是不是买房。

个人建议绝对不要背负超额债务，如果未来5-10年都危如累卵的还房贷，个人财务暴雷的风险其实相当高。

加拿大5年固定利率惊现4.54%！